Do důchodu daleko

Na nepříjemné věci je možná někdy lepší nemyslet. Ale přivírání očí nad problémy, které nás dříve nebo později dohoní, není to správné řešení, obzvlášť pokud se to týká našeho důstojného života. Nikdo si asi nechce připustit, že by se jednou stal závislým na dobrovolné pomoci ostatních lidí. Pokud se však nestane něco zásadního, pro většinu z nás to bude ve stáří krutá realita.

Není tajemstvím, že současný průběžný systém, kdy jsou starobní důchody vypláceny z odvodů výdělečně činných občanů, se ocitne dříve nebo později na okraji krachu. Jedinou možností, jak zachránit průběžný systém je dlouhodobé zvýšení tzv. úhrnné plodnosti matek. Úhrnná plodnost označuje průměrný počet dětí na jednu matku. Poslední vlnou vysoké plodnosti byla 70. léta minulého století, kdy výrazně stoupnul počet narozených dětí díky štědré politice tehdejšího komunistického vedení státu. I proto se generaci současných čtyřicátníků přezdívá Husákovy děti.

doduchodudaleko

Zdroj: ČSÚ

Průběžný důchodový systém může dlouhodobě přežít pouze tehdy, bude-li se rodit více nebo alespoň stejně dětí, kolik je rodičů. Kdyby měli děti všichni lidé, stačila by pro udržení počtu obyvatel plodnost 2. Jelikož tomu tak není, měla by se úhrnná plodnost pohybovat alespoň kolem čísla 2,3, tomu tak podle našeho grafu bylo naposled před 36 lety. V době, kdy rodily Husákovy děti a v Čechách se opět hovořilo o „babyboomu“, se úhrnná plodnost držela na úrovni 1,5 dítěte na jednu matku, tedy velmi daleko od požadovaného stavu.

Co z výše uvedeného vyplývá? Velmi jednoduchý závěr. Nebudeme-li si sami spořit na důchod mimo příspěvky do státního systému, velmi pravděpodobně nebude dostatečný počet ekonomicky aktivních lidí, který by pokryl naše finanční potřeby ve stáří.

Kolik musím spořit, aby …?

Často se setkávám s otázkou, kolik musím spořit, abych měl na důchod např. milión. Já jsem tuto otázku pro potřeby mého článku poněkud rozšířil a zeptal jsem se rovnou, kolik a jak dlouho musím šetřit, abych mohl dostávat pravidelnou rentu XY korun po určitou dobu. Ztrácíte se v tom? Dobře dám vám raději konkrétní příklad: Je mi 30 let, v 60 chci přestat pracovat a mít jistotu příjmu 15 000 Kč měsíčně dalších 30 let. Kolik korun měsíčně musím tedy šetřit, abych si mohl od 60 do 90 užívat rentu 15 000 Kč měsíčně? Pro zjednodušení naší úvahy, nebudeme počítat s inflací a daněmi z úroků.

Výpočet se dělí na dvě části a překvapivě začneme odzadu. Předpokládejme, že na účtu máme určitou částku peněz, která se pravidelně úročí, tzn. že, i když si z ní vyplácíme peníze, naskočí nám každý měsíc nějaký úrok zpět. Částka úroku se bude postupně snižovat podle toho, jak se bude snižovat stav účtu v důsledku vyplácení renty. Budeme zvažovat průměrnou roční úrokovou míru 4 %.

Nebudu vás zde zdržovat vzorečky finanční matematiky a prozradím vám rovnou, že potřebná částka pro vyplácení renty 15 000 Kč po dobu 30 let, je při úrokové sazbě 4 % přibližně 3 142 000 Kč. Nyní se naopak zeptáme, kolik peněz budu muset ukládat každý měsíc, abych za 30 let při dané úrokové sazbě našetřil právě 3 142 000 Kč. Pokud bude alespoň nějaký minimální úrok, na nějž budeme moci své peníze ukládat, je jasné, že nebudeme muset ukládat celých 15 000 Kč. Díky kouzlu složeného úročení, které nám v každém dalším období zajistí úroky z úroků, bude výsledná měsíční platba poměrně výrazně nižší. Budeme-li opět uvažovat úrok 4 % p.a., zjistíme, že pro dosažení částky 3 142 000 Kč za 15 let spoření nám stačí ukládat něco málo přes 4 500 Kč měsíčně. I kdybychom dosáhli úroku jen 2 %, měsíční platba se příliš nezvýší, bude činit necelých 6 400 Kč.

Pro větší zajímavost článku jsem rozpracoval ne jednu, ale hned několik desítek variant. Najděte si mezi nimi tu, která odpovídá vašim možnostem, a uvidíte sami, co vám vyjde.

Jakou potřebuji počáteční částku, abych mohl pobírat měsíční renty v určité výši po požadovaný počet let
Měsíční renta 5,000 Kč Reálná úroková sazba
Počet let 2% 4% 6% 8%
10            543,399 Kč            493,851 Kč            450,367 Kč            412,107 Kč
15            776,990 Kč            675,961 Kč            592,518 Kč            523,203 Kč
20            988,370 Kč            825,109 Kč            697,904 Kč            597,771 Kč
25         1,179,651 Kč            947,262 Kč            776,034 Kč            647,823 Kč
30         1,352,743 Kč         1,047,306 Kč            833,958 Kč            681,417 Kč
Měsíční renta 10,000 Kč Reálná úroková sazba
Počet let 2% 4% 6% 8%
10         1,086,798 Kč            987,702 Kč            900,735 Kč            824,215 Kč
15         1,553,981 Kč         1,351,921 Kč         1,185,035 Kč         1,046,406 Kč
20         1,976,740 Kč         1,650,219 Kč         1,395,808 Kč         1,195,543 Kč
25         2,359,301 Kč         1,894,525 Kč         1,552,069 Kč         1,295,645 Kč
30         2,705,485 Kč         2,094,612 Kč         1,667,916 Kč         1,362,835 Kč
Měsíční renta 15,000 Kč Reálná úroková sazba
Počet let 2% 4% 6% 8%
10         1,630,196 Kč         1,481,553 Kč         1,351,102 Kč         1,236,322 Kč
15         2,330,971 Kč         2,027,882 Kč         1,777,553 Kč         1,569,609 Kč
20         2,965,111 Kč         2,475,328 Kč         2,093,712 Kč         1,793,314 Kč
25         3,538,952 Kč         2,841,787 Kč         2,328,103 Kč         1,943,468 Kč
30         4,058,228 Kč         3,141,919 Kč         2,501,874 Kč         2,044,252 Kč
Měsíční renta 20,000 Kč Reálná úroková sazba
Počet let 2% 4% 6% 8%
10         2,173,595 Kč         1,975,403 Kč         1,801,469 Kč         1,648,430 Kč
15         3,107,961 Kč         2,703,843 Kč         2,370,070 Kč         2,092,812 Kč
20         3,953,481 Kč         3,300,437 Kč         2,791,615 Kč         2,391,086 Kč
25         4,718,602 Kč         3,789,050 Kč         3,104,137 Kč         2,591,290 Kč
30         5,410,970 Kč         4,189,225 Kč         3,335,832 Kč         2,725,670 Kč

 

Kolik musím měsíčně spořit, abych při dané úrokové sazbě dosáhl určité částky za daný počet let
Cílová částka     1,000,000 Kč Úroková sazba
Počet let spoření 2% 4% 6% 8%
10         7,522 Kč     6,769 Kč     6,072 Kč     5,430 Kč
15         4,760 Kč     4,050 Kč     3,421 Kč     2,871 Kč
20         3,387 Kč     2,717 Kč     2,154 Kč     1,686 Kč
25         2,568 Kč     1,939 Kč     1,436 Kč     1,045 Kč
30         2,026 Kč     1,436 Kč         991 Kč         667 Kč
Cílová částka     2,000,000 Kč Úroková sazba
Počet let spoření 2% 4% 6% 8%
10       15,044 Kč   13,537 Kč   12,143 Kč   10,860 Kč
15         9,521 Kč     8,100 Kč     6,843 Kč     5,741 Kč
20         6,773 Kč     5,435 Kč     4,307 Kč     3,373 Kč
25         5,135 Kč     3,877 Kč     2,872 Kč     2,089 Kč
30         4,052 Kč     2,872 Kč     1,981 Kč     1,333 Kč
Cílová částka     3,000,000 Kč Úroková sazba
Počet let spoření 2% 4% 6% 8%
10       22,566 Kč   20,306 Kč   18,215 Kč   16,290 Kč
15       14,281 Kč   12,150 Kč   10,264 Kč     8,612 Kč
20       10,160 Kč     8,152 Kč     6,461 Kč     5,059 Kč
25         7,703 Kč     5,816 Kč     4,308 Kč     3,134 Kč
30         6,078 Kč     4,308 Kč     2,972 Kč     2,000 Kč
Cílová částka     4,000,000 Kč Úroková sazba
Počet let spoření 2% 4% 6% 8%
10       30,089 Kč   27,074 Kč   24,287 Kč   21,720 Kč
15       19,042 Kč   16,200 Kč   13,686 Kč   11,483 Kč
20       13,546 Kč   10,870 Kč     8,614 Kč     6,746 Kč
25       10,270 Kč     7,754 Kč     5,743 Kč     4,178 Kč
30         8,105 Kč     5,744 Kč     3,962 Kč     2,666 Kč

 

Cílová částka     5,000,000 Kč Úroková sazba
Počet let spoření 2% 4% 6% 8%
10       37,611 Kč   33,843 Kč   30,358 Kč   27,149 Kč
15       23,802 Kč   20,250 Kč   17,107 Kč   14,354 Kč
20       16,933 Kč   13,587 Kč   10,768 Kč     8,432 Kč
25       12,838 Kč     9,693 Kč     7,179 Kč     5,223 Kč
30       10,131 Kč     7,180 Kč     4,953 Kč     3,333 Kč

 

Upozorňuji, že v příkladech není započítávána inflace a daň z úroku. Oba dva faktory budou výsledky z pohledu investora výsledky bohužel zhoršovat.

Otázkou zůstává, jakým způsobem investovat naše volné prostředky, abychom dosáhli námi požadované výnosnosti. To je ale již jiný příběh. Pokud vás zajímá, neváhejte mi napsat.